In vista del ritorno a Piazza Affari, il prezzo delle azioni Lottomatica è stato fissato nel range compreso tra 9 e 11 euro. Con questi valori, la capitalizzazione di mercato post aumento di capitale (che costituisce la componente primaria dell'offerta) dovrebbe oscillare tra i 2,265 ed i 2,67 miliardi di euro.
L’offerta di azioni sarà realizzata tramite un collocamento istituzionale, con il prezzo finale di offerta che sarà determinato dall’azionista venditore (una parte dell’offerta sarà rappresentata da azioni già esistenti offerte in vendita da Gamma Topco) e dalla società in consultazione con i Joint Global Coordinators per conto degli Underwriters, secondo un processo di bookbuilding ( IPO Lottomatica: l’offerta parte a fine aprile).
IPO Lottomatica: l’offerta partirà il 24 aprile
Il prezzo potrà essere fissato all’interno, al di sotto o al di sopra dell’Intervallo di valorizzazione e sarà reso noto dopo il completamento del periodo di offerta, che inizierà il 24 e terminerà il 27 aprile 2023.
Nel complesso, l’offerta avrà un controvalore massimo di 600 milioni di euro e sarà costituita, come accennato, da azioni di nuova emissione fino a 425 milioni e di azioni esistenti per un controvalore massimo di 175 milioni.
Gamma Topco ha accordato a Goldman Sachs International, in qualità di stabilization manager, per conto degli Underwriters, un’opzione, esercitabile in tutto o in parte durante un periodo di 30 giorni di calendario dopo la prima data di negoziazione delle azioni per l’acquisto di un massimo di altre 10 milioni di azioni sulla base del prezzo minimo (9 euro) e di 8.181.819 azioni al prezzo massimo (11 euro) fino al a circa il 15% delle azioni oggetto di offerta (c.d. opzione di Over Allotment).
Lottomatica: Moody's pone rating in revisione per upgrade
L’agenzia Moody’s ha posto i rating di Lottomatica in revisione in vista di un possibile upgrade, tra questi troviamo il Corporate Family Rating “B1”, il Probability of Default rating “B1-PD” e i rating “B1” sulle senior secured notes da 340 milioni di euro, sulle senior secured notes a tasso variabile da 300 milioni di euro, sulle senior secured notes da 575 milioni di euro con scadenza 2025 e sulle senior secured notes da 350 milioni di euro con scadenza 2027
Contemporaneamente, Moody's ha posto il rating dello strumento “B3” sulle obbligazioni PIK Toggle senior secured da 400 milioni di euro con scadenza 2026 emesse da Gamma Bondco in revisione per un aggiornamento. Allo stesso tempo, Moody's ha modificato l'outlook di entrambe le entità a rating under review da stabile.
La decisione è riconducibile all'annuncio dell'offerta pubblica iniziale, visto che la maggior parte dei proventi sarà utilizzata per rimborsare le obbligazioni PIK Toggle senior garantite del 2026 e per rimborsare parzialmente le obbligazioni senior garantite del 2025.